Mukteshwar liegt am Stadtrand von Nainital und ist eine malerische Hügelstadt inmitten üppiger Nadelwälder und duftender Obstgärten. Von kolonialem Charme durchtränkt, ist Mukteshwar von Bungalows im britischen Stil gesäumt, die mit roten Dächern, Lattenzäunen und alten Holzfensterrahmen versehen sind. Die gesamte Umgebung ist von Stille durchdrungen und eignet sich ideal als Zufluchtsort inmitten der Natur. Da Mukteshwar in einer Höhe von 2200 m über dem Meeresspiegel liegt, hat man von hier einen herrlichen Blick auf den Himalaya und auf Nanda Devi, einen der höchsten Gipfel Indiens.

Mukteshwar wurde nach Shiva benannt, der hier als Moksha (Erlösung bringender) verehrt wird. Der Shiva gwidmete Mukteshwar-Tempel, ist hier die Hauptattraktion. Außerdem haben Touristen auch die Möglichkeit einen Abstecher zum Campus des 1893 gegründeten Indischen Veterinärforschungsinstituts machen. Ein weiterer bemerkenswerter Ort ist der vom Energy and Resources Institute entwickelte Renewable Park, der zur Deckung seines Strombedarfs Solarenergie nutzt.

Weitere Attraktionen in Nainital